Franklin Templeton ha anunciado la compra del equipo de Crédito Investment Grade de Aviva Investors, ubicado en Estados Unidos. Esta adquisición supone que Josh Lohmeier y Michael Cho, ambos gestores senior de cartera, se unirán a Franklin Templeton Fixed Income (FTFI). Además, Tom Meyers, hasta ahora director de soluciones para clientes de América de Aviva, se unirá a FTFI para ocupar el cargo de nueva creación de vicepresidente senior, director de inversiones y desarrollo de estrategias de renta fija.
Según indican desde la gestora, se espera que Tom Meyers, Josh Lohmeier y todo el equipo de inversión se incorporen a finales de 2021. Tras unirse a Franklin Templeton, Josh Lohmeier y Tom Meyers reportarán directamente a Sonal Desai, CIO de FTFI, mientras que el equipo de inversión seguirá reportando a Lohmeier.
Actualmente, el equipo de Crédito Investment Grade de Avivia tiene bajo gestión 7.500 millones de dólares en inversión institucional, a través de un conjunto de estrategias de crédito investment grade que incluyen fondos como el US Investment Grade Credit, el US Long Duration Credit, el US Long Duration Government/Credit, y el US Intermediate Credit, con versiones adicionales personalizadas de cada estrategia para varios clientes institucionales. En este sentido, la gestora apuesta por la continuidad y explica que los clientes de Aviva de estas estrategias tendrán la oportunidad de seguir contando con el equipo que gestiona sus activos en Franklin Templeton.
“La incorporación de este experimentado equipo complementará nuestras capacidades actuales en materia de crédito al profundizar aún más nuestra experiencia en el crédito investment grade, reforzando nuestros recursos de investigación y análisis, y ampliando más nuestras ofertas de estrategias y capacidades en el mercado institucional, con un enfoque especial en la prestación definida y la inversión basada en el pasivo. Estoy deseando trabajar con Josh y el equipo para reforzar y diferenciar nuestra oferta investment grade, y con Tom para llevar este mensaje a nuestros clientes y asesores, especialmente en el ámbito institucional”, ha explicado Sonal Desai, CIO de Franklin Templeton Fixed Income (FTFI).
Desde Frankllin Templeton destacan que este equipo especializado en crédito investment grade sigue un proceso de inversión basado en construir carteras desglosando y analizando los mercados de crédito de forma diferente con el fin de descubrir oportunidades adicionales de alfa y reducir el riesgo para los clientes. Utilizando un marco de riesgo y un sistema de asignación personalizados, apuntan que el equipo tiene como objetivo ofrecer sistemáticamente un exceso de rentabilidad positiva y no correlacionado a lo largo de todos los ciclos del mercado, independientemente de la dirección de los diferenciales de crédito, con un enfoque en la protección a la baja.
“Estoy encantado de seguir aumentando el importante interés de los clientes por nuestras estrategias de crédito investment grade, ahora con Franklin Templeton. La construcción de la cartera distingue a la estrategia de sus pares y es un motor clave de su no correlación. Nuestro proceso, de eficacia probada, está diseñado para añadir valor mediante la creación de una cartera más eficiente y la asignación a las mejores ideas de crédito”, ha destacado Josh Lohmeier, gestor senior de carteras.
Desde Franklin Templeton señalan que el enfoque y la experiencia de este equipo de Aviva Investors complementará su actual proceso de inversión activa en renta fija, que combina la gestión activa basada en el análisis fundamental con el análisis cuantitativo y el análisis de los datos. Además, la filosofía y la cultura de inversión del equipo, construidas sobre la creencia de que una mejora cuantitativa del análisis fundamental conduce a una generación de alfa más consistente y repetible, se alinea fuertemente con la cultura existente de FTFI.
«En el entorno actual, y especialmente dentro de la renta fija, creemos que los clientes buscan una diferenciación nítida y consistente. Espero trabajar con Josh para seguir articulando los beneficios de las estrategias de crédito de grado de inversión, y con el equipo más amplio de Franklin Templeton Fixed Income para conectar a los clientes con estrategias de inversión que satisfagan sus diversas necesidades”, ha añadido Tom Meyers, nuevo vicepresidente senior, director de inversiones y desarrollo de estrategias de renta fija en FTFI.
Actualmente, Franklin Templeton Fixed Income tiene 156.000 millones de dólares en activos bajo gestión, de los cuales aproximadamente 13.000 millones de dólares corresponden a estrategias de crédito corporativo, a 31 de agosto de 2021. Su equipo de análisis de crédito corporativo de la empresa está formado por 31 profesionales de la inversión, organizados por regiones
