El Blockchain es sine qua non del Fintech. El Fintech está disruptiendo al sistema financiero, pero el Blockchain está disruptiendo al Fintech, por lo que promulgar la llamada “Ley Fintech”, sin considerar al Blockchain es un sinsentido que avienta a la iniciativa de ley hacia el terreno estéril del ocio y de la cortedad de miras. En consecuencia, dicha ley no sería ni progresista, ni vanguardista, ni la panacea que el Gobierno Federal y el Banco de México quiere hacernos creer.
Llevan meses elaborándola en la penumbra, amparados por la ignorancia pública del tema, pero no podemos permitir que México dilapide una oportunidad inmejorable. Por eso hay que actuar con prontitud y audacia, con la claridad que brinda el entendimiento del concepto Blockchain.
En los borradores del Decreto presidencial, por el que se expediría la Ley de Tecnología Financiera, podemos apreciar que omitieron el Blockchain. En ninguna parte contempla de qué manera se incorporará tan poderoso instrumento al Sistema Financiero Mexicano.
Hay que aclarar que el Blockchain es sólo la punta de lanza de toda una nueva concepción ontológica del manejo de la información. Habrá también que anexar a la Ley Fintech el concepto de Distributed Ledger Technology DLTs (Tecnología de Contabilidad Distribuida) pues se trata nada más y nada menos del concepto detrás del Blockchain y del cual emanan sinfín de posibilidades, ya que se puede utilizar en casi todos los procesos del comercio, del gobierno y de la sociedad civil; hay quienes juzgan que Blockchain y el DLTs son lo mismo, pero discutir eso no es el objeto de este texto, sino poder esbozar la amplia variedad de conceptos que no fueron contemplados por los reguladores mexicanos.
No dudo de la capacidad del equipo técnico que está detrás del telón legislativo, por lo que me cuesta trabajo creer que de forma casuística se les haya olvidado incluir el Blockchain en dichos borradores. Disculpen mi suspicacia, pero suponiendo que no haya sido un descuido, sino que deliberadamente hayan omitido el Blockchain-Distributed Ledger, deberé entonces sugerirles lo siguiente:
- El Blockchain-DLTs bien entendido podría ser el mejor método para optimizar los registros públicos de todas las transacciones sean hechas por empresas Fintech o aquellas que ofrecen sus servicios financieros de la manera tradicional.
- No se puede tapar el Sol con un dedo. El Blockchain llegó para quedarse. Es inútil negarlo o intentar detenerlo. Vivimos en la era de la informática y la sociedad busca las soluciones más efectivas, rápidas y seguras, por lo que el Blockchain y el Distributed Ledger están ofreciendo una alternativa viable, posible y deseable ante la burocracia, abuso e ineficiencia de los sistemas financieros actuales.
- La tecnología del sistema brinda la certeza de que la información no podrá ser manipulada, por lo que en todo momento se sabrá quién, cómo, cuándo y dónde realizó sus transacciones (Know your customer –KYC-). La importancia de reducir el riesgo, combatir el lavado de dinero y los fraudes quedará amparada por la intrínseca naturaleza del Blockchain-DLTs.
Entiendo los legítimos miedos que el Banco de México y la SHCP deben tener al respecto. Constitucionalmente el Banco de México tiene la misión de preservar el valor de la moneda nacional a lo largo del tiempo; para ello resulta necesario que tenga el monopolio de la emisión del dinero y de toda la política monetaria que se desarrolla en nuestro país. Casi todos los países tienen un Banco Central como el Banco de México, por lo que, son muy cuidadosos en mantener el equilibrio del Sistema Financiero Global, o bueno, al menos intentarlo, por lo que puedo imaginar el gran escozor que les ha de haber generado Satoshi Nakamoto, cuando creó el Bitcoin; o la proliferación de todas las criptomonedas que circulan sin ningún tipo de regulación; o la innovación desbocada que se ha vuelto incompatible con los antiguos preceptos y rituales que, con mucho esmero, instituciones como el Financial Stability Board han elaborado.
Entiendo sus preocupaciones, pero, con todo respeto les digo: no es momento para fundamentalismos. Es hora de alzar la mirada y no tratar de combatir lo inevitable, sino incorporarlo de la manera más armónica y holística posible; al final, redarguyendo un poco a los economistas clásicos, habrá que recordar que en las Leyes del Mercado, la innovación es el motor de la competencia libre, por lo que no es recomendable que sometan a las criptomonedas a la lógica de las divisas actuales, pues sería absurdo.
Es comprensible que se cimbre el piso del Sistema Financiero Global pues durante siglos no hubo innovación, sino mejoras a los procesos. Ahora el Blockchain supone una nueva era para las finanzas y más vale adoptarlo e incorporarlo a otros procesos, algunos tan diferentes al Fintech, como el registro público, los comicios electorales, el catastro, el correo postal, los fedatarios públicos, etc.
Sugiero también que se abra la discusión de este tema en la Cámara de Senadores y en la de Diputados. Peña Nieto podrá instruir a la SHCP, a la Comisión Nacional Bancaria y de Valores, a la CONDUSEF y a todas las autoridades bajo su cargo para que profundicen en los beneficios del Blockchain-DLTs. El Banco de México y la Asociación de Bancos de México deberían convocar a sus homólogos de Japón y Reino Unido quienes han entendido que llegó la hora de evolucionar, y ya lo están haciendo.
No digo que todo esté mal con los borradores de la Ley Fintech. Al contrario, qué bueno que estemos hablando de esto antes de que se presente al Congreso. De hecho, los reguladores han propuesto la creación de un Consejo de Tecnologías Financieras como órgano de consulta, asesoría y coordinación entre los sectores público y privado. Por eso habrá también que repensar el modelo denominado Regulatory Sandbox (Espacio regulado que permite probar innovaciones tecnológicas con un alcance limitado), pues hay modelos de negocio muy innovadores que incluyen Blockchain-DLTs, mismos que podrían quedar fuera de los supuestos de la ley y en consecuencia, dejarían abierta la puerta a escenarios indeseables tanto para los emprendedores como para el propio sistema. Sé que el modelo de Regulatory Sandbox fue propuesto y operado por Reino Unido, y México lo adoptará, entonces no entiendo por qué adoptan una parte y dejan afuera el Blockchain.
México puede utilizar como referencia a Japón o Inglaterra, pero también podríamos liderar y no sólo copiar. Ojalá pronto se abra la discusión pública de tan trascendental tema. Hay que enfatizar que es muy importante que el gobierno esté presente en toda esta ola de innovación, pues es su deber garantizar la imparcialidad de las reglas del juego. Las empresas que utilicen Fintech deberán pagar los impuestos y cumplir con las obligaciones que corresponda; sólo así podrán gozar de los derechos que ofrece el Estado. El tema da para mucho, por lo que hay que organizar foros y escuchar a expertos de todo el mundo. Será un esfuerzo que valdrá la pena.
Columna de Rafael Salas
