Según un estudio de Cerulli Associates la propuesta de norma sobre conflicto de interés del Departamento de Trabajo (DOL, por sus siglas en inglés) forzará un periodo de innovación en productos y plataformas en Estados Unidos. En palabras de Bing Waldert, MD de Cerulli, “los requerimientos de la norma sobre conflicto de interés propuesta por el DOL llevarán a la evolución de productos y plataformas. Los grandes broker dealers utilizarán nueva tecnología para dar servicio a las cuentas más pequeñas sobre un base fija de honorarios. Las compañías de seguros se verán forzadas a reducir sus gastos anuales variables y sus comisiones para mantenerse en línea con otros productos financieros”.
Puede que el verdadero impacto de la norma propuesta no se aprecie inmediatamente, pero llevará a un proceso de innovación por parte de broker dealers y proveedores”, dice Waldert. “La principal preocupación de la propuesta del DOL es expandir la responsabilidad fiduciaria a más instancias del asesoramiento. Esta ampliación, a su vez, está designada para proteger a los consumidores de las prácticas de venta que puedan estar contaminadas por un conflicto de interés”.
«Cerulli espera que haya cambios inesperados en las industrias relacionadas con la jubilación y el wealth management y cree que, en cierto modo, esta evolución cultural es lo que la propuesta de norma desea efectuar”, explica Waldert.