Erick Morales, gerente senior de administración de riesgos financieros de KPMG México habla con Funds Society sobre los beneficios de las Normas Internacionales sobre Rendimientos de Inversión (Global Investment Performance Standards, GIPS), su visión del mercado latinoamericano y por qué cree que es un buen momento para adoptar el estándar en México.
Morales, que el próximo 13 de junio impartirá un seminario sobre GIPS organizado por Riskmathics en el hotel Sheraton María Isabel de la Ciudad de México, comentó que entre los beneficios de implementarlos está el “ir transparentando la información de rendimientos que le hacen llegar a sus clientes, manteniendo una estructura homogénea de presentación de estrategias, entre todos los administradores”.
El directivo mencionó que después de más de 15 años de implementados los estándares a nivel mundial, en los países con mayor madurez “los mismos inversionistas evitan invertir con administradores sin el estándar”. Asimismo, dijo que espera que la región latinoamericana siga esa línea, por lo que contar con los estándares avalados por el CFA Institute puede ofrecer una ventaja competitiva al administrador.
En cuanto a las repercusiones en México de la iniciativa FATCA del IRS de los Estados Unidos, Morales comentó que no afectará en gran proporción a administradoras que cumplan con los requisitos nacionales y busquen adoptar GIPS, “ya que los esfuerzos de las entidades mexicanas por cumplir con la regulación han sido buenos”. Asimismo, dijo que “los estándares GIPS incluso permiten a inversionistas extranjeros buscar otros panoramas en la región y transparentarse con otras regulaciones”.
Para Morales, este es un buen momento para adherirse al estándar, aprovechando que las modificaciones que deben realizar -para cumplir con las nuevas regulaciones como la de prácticas de ventas o servicios en materia de inversión- van muy orientadas hacia el mismo.
Por último, Morales subrayó que el seminario sobre GIPS organizado por Riskmathics ayudará a las instituciones que buscan adherirse a los estándares, a entender los fundamentos, la creación de portafolios y presentaciones de cumplimiento, incluyendo las metodologías requeridas para el cálculo de rendimientos.
Para mayor información o inscribirse al seminario, siga este link.